Warszawa, 4 lutego 2020 r. Wartość aktywów pod zarządzaniem Quercus TFI S.A. na koniec I 2020 r. wyniosła 2 669,9 mln zł (wobec 2 637,8 mln zł na koniec 2019 r.). Na wyróżnienie zasługują wyniki inwestycyjne: QUERCUS Gold, QUERCUS Global Growth, QUERCUS Agresywny, QUERCUS Global Balanced i QUERCUS Dłużny Krótkoterminowy.
Na wartość aktywów pod zarządzaniem na koniec I 2020 r. składało się 2 209,4 mln zł ulokowanych w 10 subfunduszach QUERCUS Parasolowy SFIO, 72,5 mln zł w funduszu QUERCUS Absolute Return FIZ, 57,7 mln zł w funduszu QUERCUS Global Balanced Plus FIZ, 55,6 mln zł w Acer Aggressive FIZ, 152,0 mln zł w QUERCUS Multistrategy FIZ, 18,2 mln zł w Private Equity Multifund FIZ, 61,1 mln zł w Alphaset FIZ oraz 43,4 mln zł aktywów w ramach usługi asset management (bez uwzględnienia środków zainwestowanych w subfundusze / fundusze QUERCUS). Aktywa poszczególnych subfunduszy / funduszy oraz uzyskane stopy zwrotu w 2020 r. przedstawiono w poniższej tabeli.
| Subfundusz / fundusz | Aktywa netto | Aktywa netto | Stopa zwrotu w I 2020 r. |
| QUERCUS short | 22,20 | 51,70 | 4,69% |
| QUERCUS Gold | 113,40 | 110,40 | 4,63% |
| QUERCUS Global Growth | 14,80 | 15,90 | 3,41% |
| QUERCUS Agresywny | 190,90 | 200,60 | 2,43% |
| QUERCUS Global Balanced | 122,40 | 122,40 | 1,91% |
| QUERCUS Stabilny | 98,30 | 101,00 | 0,62% |
| QUERCUS Multistrategy FIZ | 162,50 | 152,00 | 0,46% |
| QUERCUS Dłużny Krótkoterminowy | 106,80 | 123,20 | 0,35% |
| QUERCUS Ochrony Kapitału | 1 256,40 | 1 271,00 | 0,24% |
| QUERCUS Obligacji Skarbowych | 103,10 | 109,20 | 0,06% |
| Acer Aggressive FIZ* | 55,60 | 55,60 | - |
| Alphaset FIZ** | 61,00 | 61,10 | - |
| Private Equity Multifund FIZ* | 18,20 | 18,20 | - |
| QUERCUS Absolute Return FIZ* | 72,50 | 72,50 | - |
| QUERCUS Global Balanced Plus FIZ* | 57,70 | 57,70 | - |
| QUERCUS lev | 139,10 | 103,90 | -8,34% |
*) Aktywa netto liczone do dnia ostatniej wyceny, tj. 30.12.2019 r.
**) Aktywa netto liczone do dnia ostatniej wyceny, tj. 02.01.2020 r.
„Początek roku na rynkach finansowych był udany. Główne indeksy giełdowe rosły w pierwszych tygodniach nowego roku. W drugiej połowie stycznia doszło jednak do korekty spowodowanej obawami o rozszerzanie się koronawirusa. S&P500 stracił 0,2%, a DAX 2,0%.
Na warszawskiej GPW sytuacja kształtowała się podobnie – udany początek roku i słabsza końcówka stycznia. WIG stracił 2,0%. Z blue chips na wyróżnienie zasługiwały: Dino in plus, PGNiG, PGE, JSW, CCC, PKN in minus.
Cały czas lepiej zachowywały się średnie i mniejsze spółki. Dzięki temu sWIG80 ma za sobą udany miesiąc (wzrost o 4,7%). Z najbardziej rosnących walorów warto wskazać na: Mercator, Medicalgorithmics, Altus TFI.
Obligacje, szczególnie z głównych rynków, mają za sobą bardzo dobry miesiąc. Ceny wzrosły, a rentowności spadły: amerykańskich 10-latek do 1,51%, niemieckich do -0,44%, a polskich do 2,13%.
Na drugim biegunie znalazły się surowce. Ropa potaniała aż o ponad 15%, a miedź o 10%. Inwestorzy obawiają się bowiem, iż koronawirus będzie istotnym czynnikiem wpływającym na spowolnienie rozwoju chińskiej gospodarki, a tym samym na globalną koniunkturę. Złoto zyskało blisko 4% i kosztowało 1.583 dolary za uncję.
Po umocnieniu złotego w IV kwartale 2019 r., nadszedł czas na korektę. Złoty osłabił się do 4,30 do euro, 3,87 do dolara i 4,02 do franka.
Jeśli chodzi o nasze wyniki inwestycyjne – na wyróżnienie zasługują bardzo dobre rezultaty:
• QUERCUS Gold +4,63%,
• QUERCUS Global Growth +3,41%,
• QUERCUS Agresywny +2,43%,
• QUERCUS Global Balanced +1,91%,
• QUERCUS Dłużny Krótkoterminowy +0,35%.
Co do naszych wyników sprzedażowych – saldo nabyć w styczniu wyniosło +5 mln zł.
Co dalej? Niewątpliwie koronawirus jest nowym czynnikiem ryzyka, który jeszcze kilka tygodni temu nie był brany pod uwagę przez inwestorów na świecie. W najbliższych miesiącach oczekiwalibyśmy jego negatywnego wpływu na globalną gospodarkę i na notowania akcji na głównych rynkach, w tym amerykańskim, pomimo rekordowej nadpłynności dostarczanej przez banki centralne. Na warszawskiej GPW nadal oczekujemy relatywnie lepszego zachowania średnich i mniejszych spółek ze względu na ich niską wycenę oraz lepszą relację popytu-podaży po uruchomieniu PPK.” – komentuje Sebastian Buczek, Prezes Zarządu Quercus TFI S.A.